Дедушка Мороз, устав от постоянных проказ и вредных фокусов Бабы Яги, принимает необычное решение. Вместо того чтобы продолжать бесконечное противостояние, он решает, что лучшим наказанием для лесной колдуньи станет не магия, а самый обычный, но такой сложный для неё человеческий быт. Своим волшебством он устраивает так, что Яга оказывается поселенной в обычной городской квартире, в семье, где живёт мальчик по имени Петя. Для ребёнка это время и без того наполнено тревогой и грустью, ведь его родители после серьёзной ссоры погрузились в работу, отдаляясь друг от друга и забывая о семейном тепле. Петя лелеет тихую, но очень важную для него надежду: он верит, что волшебство новогодней ночи сможет всё исправить, и мечтает помирить маму и папу до боя курантов, который ознаменует наступление нового года. Появление же эксцентричной и совершенно не приспособленной к современной жизни гостьи, чьи попытки помочь или проявить себя лишь сеют дополнительный хаос, становится для мальчика неожиданным и крайне непростым испытанием. Неугомонная Баба Яга, оказавшись в непривычных условиях, поначалу лишь усугубляет и без того напряжённую атмосферу в доме. Её странные заклинания, летающая ступа и привычка общаться с домовым оборачиваются чередой комичных и неловких ситуаций, создавая Пете дополнительные хлопоты. Однако, наблюдая за искренними переживаниями мальчика и его одинокой борьбой за сохранение семьи, в сердце даже такой вредной колдуньи начинают просыпаться незнакомые ей чувства. Постепенно её проказы и выходки из желания досадить превращаются в неуклюжие, но искренние попытки помочь. Через череду смешных и трогательных событий, через совместное приготовление к празднику и преодоление бытовых невзгод, Яга невольно становится участницей этой семейной истории. Её присутствие, сначала казавшееся настоящим бедствием, неожиданно даёт Пете и его родителям возможность взглянуть на свои проблемы под другим углом, заставляя их отвлечься от обид и вспомнить о самом главном. Так, под самый Новый год, в этой обычной квартире разворачивается настоящее чудо, где переплетаются детская вера, родительская любовь и невероятное, пусть и вынужденное, участие в их жизни самого непредсказуемого сказочного существа, которое на своём примере показывает, что меняться никогда не поздно.